Eksoottisen Optiot Kaupankäynnin Frans Weert Pdf

Exotic Options Trading eBook, PDF. Exotic Options kaupankäynti eBook, PDF. Frans deWeert s eksoottisten vaihtoehtojen kaupankäynti tarjoaa riskiin kohdistuvan lähestymistavan eksoottisten vaihtoehtojen hinnoitteluun. Lähettämällä lukijoille tarvittavat välineet eksoottisten vaihtoehtojen ymmärtämiseksi tämä kirja toimii amanualina varustamalla lukija taitoja hinta ja riski hallintaan yleisimpiä ja monimutkaisin eksoottinen Weert alkaa selittää riskejä liittyvät tradingan eksoottinen vaihtoehto ennen dissecting näitä riskejä yksityiskohtaisen analyysin todellinen taloustieteiden ja kreikkalaiset eikä yksinomaan tallentaa matemaattiset kaavat Kirja rajoittaa mehr. Andere Kunden interessierten sich auch fr. Exotic Options ja Hybrids eBook, PDF. Exotic vaihtoehto hinnoittelu ja Advanced Lvy mallit eBook, PDF. FX valinnat ja hymyn riski eBook, PDF. Your Options käsikirja eBook, PDF. Optiot Math for Traders eBook, PDF. Kokean elinkeinonharjoittajan ja konsultin kirjoittama Frans deWeert s Exotic Options Trading tarjoaa riskiin keskittynyt lähestymistapa eksoottisten vaihtoehtojen hinnoitteluun Kun lukijoille annetaan tarvittavat välineet eksoottisten vaihtoehtojen ymmärtämiseksi, tämä kirja palvelee parhaalla mahdollisella tavalla lukijan taitoja hinta - ja riskienhallintamenetelmiin yleisimpiä ja monimutkaisimpiin eksoottisiin Weertin alkuun selittämällä riskejä kaupallisen eksoottisen vaihtoehdon avulla ennen kuin nämä riskit selvitetään analysoimalla varsinaista taloustietoa ja kreikkalaisia ​​ennemminkin kuin matemaattisia kaavoja. Kirja rajoittaa matematiikan käyttöä eksoottisten vaihtoehtojen selittämiseen taloudellisista ja riskipainotteista todellisilla elämän esimerkkien avulla, mikä johtaa käytännön tulkintaan matemaattinen hinnoittelukirja kattaa tavanomaiset vaihtoehdot, digitaaliset vaihtoehdot, barrier-asetukset, cliquets, optiot, outperformance options ja variance swapit, ja selittää vaikeita käsitteitä yksinkertaisella käsitteellä käytännöllisellä lähestymistavalla, joka antaa lukijalle täydellisen käsityksen jokaisen eksoottisen vaihtoehdon näkökulmasta. Book alsodiscusses jäsenneltyjä muistiinpanoja jossa heijastavat eksoottiset vaihtoehdot, kuten käänteiset vaihtovelkakirjat, kuittaavat ja puttable reverseconvertibles ja autocallables ja osoittaa perustelut näiden rakenteiden ja niihin liittyvien kunkin eksoottisen vaihtoehdon, kirjailija selvittää, miksi sijoittajien kysyntä selittää, missä riskit ovat ja miten tämä vaikuttaa todellisiin hinnoittelu osoittaa, miten parhaiten voidaan suojata vega tai gammaexposure upotettu eksoottinen vaihtoehto ja keskustelee selittää käytännön vaikutuksia jokaisen eksoottisen vaihtoehto ja miten se vaikuttaa hintaan, lisäksi tarvittavat matemaattiset johdannaiset ja välineet hinnoittelua eksoottisia vaihtoehtoja, Exotic Options Trading poistaa mystiikkaa ympäröivän eksoottisten vaihtoehtojen avulla, jotta lukija ymmärtäisi kaiken eksoottisen vaihtoehdon kaikesta näkökulmasta, luoden käytännöllisen työkalun eksoottisten vaihtoehtojen käytäntöön käytännössä Vaikka eksoottiset vaihtoehdot eivät ole uusi aihe infinanssiin, monien tekstien perinteisesti tarjoama kattavuus on liian korkea tai liian matemaattinen De Wee rt nautinnollinen teksti täyttää tämän aukon erinomaisesti Se on rigoroustreatment useita eksoottisia rakenteita ja sisältää numerousexamples selkeästi havainnollistaa periaatteet Mikä tekee tämän kirjailija on, että se onnistuu löytämään loistava tasapaino theory ja todellinen kaupankäynnin käytäntö Vaikka se voi olla jotain ofan ylivoimainen lause kuvata tätä kirjaa pakollisena lukuna, Ican vakuuttaa lukijalle, että he eivät tule pettymään - Neil Schofield, koulutuskonsultti ja kirjoittajaCommodity Derivatives Markets and Applications Exotic Options Trading on erinomainen työ, joka tarjoaa ytimen ja kattavan esittelyn eksoottisista vaihtoehdoista. että tämä selittää eksoottisia vaihtoehtoja ariskilta ja taloudelliselta perspektiiviltä ja luo selkeän linkin todellisiin voittoihin ja hinnoitteluun. Lyhyesti sanottuna on sanottava kaikille, jotka haluavat saada syvällisiä näkemyksiä eksoottisista vaihtoehdoista ja käynnistää heidät kannattavasti --Arturo Bignardi. On tekijän FRANS DE WEERT on matemaatikko koulutus Hän hankki matematiikan päälliköiden erikoistunut todennäköisyysteorian ja taloudellisen matematiikan yliopistoon Utrechtin yliopistossa ja jatkoi tutkimustutkintotodennäköisyyttä Manchesterin yliopiston todennäköisyytensä pohjalta. Hänen akateemisen uransa jälkeen hän alkoi toimia kauppiaana fxsa Pääkaupunki Lontoossa Tässä roolissa hän sai kokemusta monien erilaisten johdannaistuotteiden kaupasta eurooppalaisissa ja amerikkalaisissa osakkeissa. Lontoon kahden ja puolen vuoden kuluttua hän muutti New Yorkiin aloittaakseen kaupankäynnin johdannaiset sekä Latinalaisen Amerikan että Yhdysvaltojen arvopapereilla Frans toimii tällä hetkellä strategiakonsultti Booz Allen Hamiltonissa ja asuu Amsterdamissa Alankomaissa. Sisältö Esipuhe Kiitokset 1 Johdanto 2 Perinteiset optiot, hyökkääjät ja kreikkalaiset 3 Gamma-voitto ja Theta 4: n suhde Delta Cash ja Gamma Cash 5 Skew 6 Simple Option Strategies 7 Monte Carlo Prosessit 8 Valitsija Vaihtoehto 9 Digitaaliset asetukset 10 Barrier Options 11 Lähtöasetukset 12 Ladder Options 13 Hakuasetukset 14 Karsinnat 15 Käänteiset Convertibles 16 Autokelpoiset 17 Callable ja Puttable Käänteinen Convertible 18 Aasian vaihtoehdot 19 Quanto Options 20 Composite Options 21 Outperformance Options 22 Parhaat ja optioiden vaihtoehdot 23 Varianssi swapit 24 Dispersion 25 Engineering Financial Structures Liite A Composite Option varianssit ja Outperformance-vaihtoehto Liite B Varianssi-swap-viittausten toisinnus Hakemisto. Exotic Options Trading. Frans de Weert Exotic Options Trading Wiley 2008-04-25 ISBN 0470517905 212 sivua PDF 1,3 MB. Kokea elinkeinonharjoittaja ja konsultti kirjoitti Frans de Weertin Exotic Options Trading tarjoaa riskiin keskittyvän lähestymistavan eksoottisten vaihtoehtojen hinnoitteluun Antamalla lukijoille välttämättömät välineet eksoottisten vaihtoehtojen ymmärtämiseksi, tämä kirja toimii käsikirjana, jonka avulla lukija pystyy tarjoamaan valmiudet hinnoitteluun ja riskiin hallita yleisimpiä ja eniten monimutkaisia ​​eksoottisia vaihtoehtoja. De Weert aloittaa selvittämällä riskit, jotka liittyvät eksoottisten vaihtoehtojen kauppaan ennen dissectiä Näitä riskejä analysoidaan yksityiskohtaisesti varsinaisen taloustieteen ja kreikkalaisten sijaan vain matemaattisten kaavojen ilmoittamisen avulla. Kirja rajoittaa matematiikan käyttöä eksoottisten vaihtoehtojen selittämiseksi taloudellisesta ja riskitilanteesta todellisissa elämän esimerkkeinä, jotka johtavat käytännön tulkintaan Kirja kattaa tavanomaiset vaihtoehdot, digitaaliset valinnat, estovaihtoehdot, cliquets, options, outperformance options ja varianssin swapit sekä selittää vaikeita käsitteitä yksinkertaisella tavalla käytännöllisellä lähestymistavalla, joka antaa lukijalle täydellisen käsityksen kaikista näkökohdista jokainen eksoottinen vaihtoehto Kirja käsittelee myös strukturoituja muistiinpanoja, joihin on upotettu eksoottisia vaihtoehtoja, kuten käänteisiä vaihdettavia, kuvailtavia ja puttable reverse convertibles ja autocallables, ja osoittaa näiden rakenteiden ja niihin liittyvien riskien perustelut. Kukin eksoottinen vaihtoehto tekijä tekee selväksi, miksi sijoittajien kysyntä selittää missä riskit ovat ja miten vaikuttaa todelliseen hinnoitteluun, osoittaa, miten parhaiten voidaan suojata vega - tai gamma-altistuminen, joka on upotettu eksoottiseen vaihtoehtoon ja käsittelee skew-altistusta. Selittäen käytännön vaikutukset jokaiselle eksoottiselle vaihtoehdolle ja siitä, miten se vaikuttaa hintaan, tarvittavien matemaattisten johdannaisten ja työkalujen eksoottisten vaihtoehtojen hinnoittelua varten Exotic Options Trading poistaa eksoottisten vaihtoehtojen ympäröivän mystiikan, jotta lukija ymmärtäisi jokaisen eksoottisen vaihtoehdon jokaisen näkökulman luomalla käytännöllisen työkalun käytännön eksoottisten vaihtoehtojen käsittelemiseen. Lataa monia mielenkiintoisia ilmaisia ​​e-kirjoja tästä. Exotic Options Trading Frans de Weert. all - myymälät lähetetään sähköpostiviestiin 24 tunnin kuluessa selvitetystä maksusta PDF-kirjoja lähetetään sinulle sähköpostin liitteinä, kuten mp3-äänikirjaan, latauslinkki ONEDRIVestä lähetetään sinulle sähköpostiosoite, jonka voit ladata.1 Tämä kohde on PDF-muodossa oleva E-Kirja. 2 Toimitus selittää, missä riskit ovat ja miten tämä vaikuttaa todelliseen hinnoitteluun ws kuinka parhaiten suojata kaikki vega tai gamma altistuminen upotettu eksoottinen vaihtoehto ja keskustelee skew altistuminen. By selittää käytännön vaikutuksia jokaisen eksoottisen vaihtoehto ja miten se vaikuttaa hintaan, lisäksi tarvittavat matemaattiset johdannaiset ja välineet hinnoittelua eksoottisia vaihtoehtoja , Exotic Options Trading poistaa eksoottisten vaihtoehtojen ympäröivän mystiikan, jotta lukijalle saataisiin täydellinen käsitys jokaisen eksoottisen vaihtoehdon jokaisesta näkökulmasta luomalla käytännöllinen työkalu eksoottisten vaihtoehtojen käsittelemiseen käytännössä. Vaikka eksoottiset vaihtoehdot eivät ole uusi rahoitusala, monien tekstien perinteisesti tarjoama kattavuus on joko liian korkea tai liian matemaattinen. De Weertin poikkeuksellinen teksti täyttää tämän aukon erinomaisesti. Se on tiukasti kohteleva joukko eksoottisia rakenteita ja sisältää lukuisia esimerkkejä selkeästi havainnollistaa periaatteet Mikä tekee tästä kirjasta ainutlaatuisen, että se onnistuu löytämään erinomaisen tasapainon teorian ja todellisen kaupankäynnin välillä. Vaikka se voi olla jotain ylipainoitettua lausea kuvaamaan tätä kirjaa pakollisena lukuna, voin vakuuttaa lukijalle, että he ei pettynyt. Neil Schofield, koulutusneuvonantaja ja Commodity Derivatives Markets and Applications - tuottaja. Exotic Options Trading tekee erinomaista työtä tarjoten ytimekkään ja tyhjentävän yleiskuvan eksoottisista vaihtoehdoista Tämän kirjan todellinen reuna on se, että se selittää eksoottisia vaihtoehtoja riskeistä ja taloudellisesta näkökulmasta ja luo selkeän linkin todellisiin voitto - ja hinnoittelumalleihin Lyhyesti sanottuna, on luettava kenelle tahansa, joka haluaa saada syvällisiä näkemyksiä eksoottisista vaihtoehdoista ja aloittaa kaupankäynnin niistä kannattavasti. Tietoja tekijästä. FRANS DE WEERT on matemaatikko kouluttamalla saatuaan matematiikan päälliköt, erikoistunut todennäköisyysteoriaan ja talousmatematiikkaan University of Utrechtissä , hän jatkoi tutkintotutkinnossaan todennäköisyysteorianaan Manchesterin yliopistossa. Hänen akateemisen uransa jälkeen hän alkoi toimia Lontoon fx Capitalin kauppiaana. Hänellä on kokemusta kaupankäynnistä monissa eri johdannaistuotteissa eurooppalaisista ja amerikkalaisista osakkeet Lontoossa kahden ja puolen vuoden kuluttua hän muutti New Yorkiin aloittaakseen kaupankäynnin johdannaiset sekä latinalaisamerikkalaiselle että w Frans toimii tällä hetkellä strategiakonsulttina Booz Allen Hamiltonissa ja asuu Amsterdamissa, Hollannissa. SISÄLLYSLUETTELO.2 Perinteiset asetukset, hyökkääjät ja kreikkalaiset.2 1 Call and Put - vaihtoehdot ja - lähetykset.2 2 Hinnoittelu Puhelut ja Sijoitukset.2 3 Epäsuora volatiliteetti.2 4 Euron laskuviivästyksen määrittäminen.2 5 Optio-oikeuksien hinnoittelu mukaan lukien osingot.2 6 Hinnoitteluvaihtoehdot eteenpäin.2 7 Put-Call-pariteetti.2 9 Dynamic Hedgation.2 13 Korkeampi Tilaa Johdannaiset kuten Vanna ja Vomma.2 14 Valuuttakurssi Delta Hedge: n rahoituksen kannalta.3 Gamma-voitto ja Theta.4 Delta Cashin ja Gamma Cashin suhde.4 Esimerkki Delta ja Gamma Cash.5 1 Toteutunut volatiliteetti laskevilla markkeilla.5 2 Käänteinen aika Skew'n termirakenne.5 3 Skew ja sen vaikutus delta.5 4 Skew in FX versus Equity Smile vs. Downward Sloping. 5 5 Hinnoitteluvaihtoehdot Skew-käyrän käyttö.6 Yksinkertaiset option strategiat.7 Monte Carlo-prosessit.7 1 Monte Ca rlo Prosessin periaate.7 2 Binomima Tree vs. Monte Carlo-prosessi.7 3 Binomima Tree Esimerkki.7 4 Monte Carlo-prosessin tekeminen 8. Chooser Option.8 1 Hinnoittelu Esimerkki Yksinkertainen valitsija Option.8 2 Lähtökohdat Chooser Option Strategies.9 Digitaalivaihtoehdot.9 1 Strikeiden valitseminen.9 2 Soitonsiirto digitaalisen valokuvana.9 3 Puhelujen leviäminen versiolle vaihteelle.10 Esteasetusvaihtoehdot.10 1 Syöttöasetusvaihtoehto.10 2 Delta Vaihda yli Esteet alas ja päinvastaiselle vaihtoehdolle.10 3 Barrier Shiftin suuruusluokkaan vaikuttavat tekijät.10 4 Barrier Shiftin delta-vaikutukset.10 5 Tilanne osuuksien ostamiseen haltijan tapauksessa Pitkä Down-and - Kohdassa 10. 6 Up-ja-Out-puhelu.10 7 Up-ja-Out Call Option ja rebate.10 8 Vega-valotuksen ylös-ja-ulos - puhelut Option.10 9 Up-and-Out Put.10 10 Barrier Parity. 10 11 Este Maturiteetilla vain.10 12 Taivutus - ja estovaihtoehdot.10 13 Kaksoisrajoitukset.11 Eteenpäin käynnistysvaihtoehdot.11 1 Eteenpäin käynnistyksen ja tavallisen vaihtoehdon vertailu.11 2 Skew Delta suojaaminen eteenpäin - vaihtoehtoa.11 3 Eteenpäin-aloitusvaihtoehto ja taipuisa termirakenne.11 4 Analyyttisesti lyhyt taipuma mutta dynaamisesti epätasaisen altistumisen.11 5 Eteenpäin lähteminen kreikkalaisilta.12 Tikapuhelimen vaihtoehdot.12 1 Esimerkki tikapuuvaihtoehdosta.12 2 Ladderin hinnoittelu Vaihtoehto.13 Hakuasetukset.13 1 Kiinteiden lakkojen hakuvaihtoehtojen hinnoittelu ja gamma-profiili.13 2 Hälytystoiminnan hinnoittelu ja riski takaisinkytkentävaihtoehtoa.14 1 Ratchet-vaihtoehto.14 2 Ratchet-option riskit.15 Käänteinen convertibles.15 1 Esimerkki Knock-in Reverse Convertible.15 2 Hinnoitellaan Knock-in Reverse Convertible.15 3 Markkinatilanne houkuttelevimmalle kuponkeudelle.15 4 Käänteisen vaihdon suojaaminen.16 1 Esimerkki Autocallable Reverse Convertible.16 2 Autocallable.16 3 Autocallable Hinnoittelu ilman ehdollista kuponki.16 4 Korollista vastaavaa korrelaatiota Autocallablein sisällä.17 Callable ja Puttable Reverse Convertible.17 1 Callable Reverse Convertiblein hinnoittelu.17 2 Puttable Reverse Convertiblein hinnoittelu.18 Aasian asetukset.18 1 Pric Geometrisen Aasian Out - vaihtoehdon.18 2 Aritmeettisen Aasian Out - vaihtoehdon hinnoittelua.18 3 Delta Aritmeettisen Aasian Out - vaihtoehdon suojaaminen.18 4 Aritmeettisen Aasian Out - vaihtoehdon vaihtoehtoja18 Vega, Gamma ja Theta.18 5 Delta Aasian suojeleminen vaihtoehdossa.18 6 Aasiassa eteenpäin.18 7 Aasian hinnanmuutos eteenpäin.18 8 Aasiassa eteenpäin valinnaisella varhaisella päättymisellä.19 Quanto Options.19 1 Vaihtoehtojen hinnoittelu ja vastaavuustakuu.19 2 Suojaus FX-positiosta Quanto Option.20: lle Composite Options .20 1 Esimerkki komposiittivaihtoehdosta.20 2 Suojaus FX-altistuminen komposiittivaihtoehdolle.21 Suorituskykyvaihtoehdot.21 1 Esimerkki suorituskyvyn paranemisesta.21 2 Outperformance-vaihtoehto kuvattu komposiittivaihtoehtona.21 3 Outperformance-optio-oikeuksien korrelaatioasema .21 4 Suorituskyvyn optioiden suojaaminen.22 Optioiden paras ja parempi vaihtoehto22. 1 Korrelaatioriski Option parhaimmalle .2 2 Korrelaatioriski optio-ohjelman pahimmillaan.23 Varianssin vaihtokurssi.23 1 Varianssin vaihtaminen. Varianssivaihtelu op 23 3 Varianssi-swapin kreikkalaiset.23 4 Gamman mysteeri ilman deltataa.23 5 Realisoitu varianssi volatiliteetti vs. standardipoikkeama.23 6 Varianssivaihdon tapahtumariski yhden vaihtoehdon suhteen.23 7 Vega-altistuksen ja varianssianalyysin välinen suhde. 23 9 Vega Convexity.24 1 Hinnoittelukoriasetukset.24 2 Korin volatiliteetti johtui sen osista.24 3 Kaupankäynnin hajotus.24 4 Lainausperiaatteen mukaisen dispersion suhteellisuusperiaatteella.24 5 Dispersion Means Trading volatiliteetin ja korrelaation yhdistelmä.24 6 Ratiod Vega Dispersion.24 7 Skew Delta Position Dispersion sisällä.25 Engineering Financial Structures.25 1 Capital Guaranteed Products.25 2 Houkuttelevat markkinaedellytykset pääomavoittoisille tuotteille.25 3 Varovaisen osakkeenomistajan sijoitustuotteet.25 4 Vastuulliset riskitekijät Investor. Appendix A Composite Option ja Outperformance-vaihtoehdon poikkeama. Appendix B Varianssin vaihtamisen toistaminen.