Kaupan energia-futuurit Energia-markkinoilla on ollut erittäin jännittävää aikaa. Sijoittajat kysyvät, miten voin sijoittaa itseni yrittäen hyödyntää energia-alan hintakehitystä. Kokeneet sijoittajat tietävät, että tiedot ovat kaupankäynnin avaintekijöitä. Jos olet sijoittaja, joka on kiinnostunut raakaöljyn, maakaasun, RBOB: n ja lämmitysöljyn futuureista ja vaihtoehdoista, olet tullut oikeaan paikkaan. Olet tullut oikeaan paikkaan. Tämä sivusto on suunniteltu asettamaan työkaluja, joita tarvitset energiahyödykemarkkinoiden kauppaan sormenpäilläsi. Olemme jakaneet energiahyödykemarkkinat kahteen luokkaan: jalostamattomat energialähteet ja puhdistetut energialähteet. 1. Puhdistamaton energia-sivu sisältää: raakaöljyn ja maakaasun. TradeEnergies julkaisee ja ylläpitää Van Commodities, Inc. Kauppataseen välittäjänä toimimme täällä vakavien sijoittajien sijoittamisessa säänneltyihin hyödykemarkkinoihin. Antakaa kokeneiden välittäjien auttaa sinua oppimaan metallisten hyödykkeiden kauppaa käyttämällä vipuvaikutteisia futuureja ja optiosopimuksia. Kiitos vierailustasi TradeEnergies. Ole hyvä ja kirjoita tämä sivu kirjanmerkkeihin tulevaisuuden mukavuussyistä. Hinnankorotukset, kaaviot, uutiset ja tiedot päivitetään säännöllisesti, joten liitä tämä sivu suosikkeihisi. Onnea kaupata energian futuurit Tuotekuvaus Nykypäivän muuttuvassa poliittisessa ja taloudellisessa ympäristössä on yhä tärkeämpää, että yritykset oppivat käyttämään asianmukaisesti erilaisia kaupankäyntivälineitä suojellakseen itseään hintavaihteluilta. Energian futuurien ja vaihtoehtojen kaupankäynnissä on ollut tärkeä rooli öljytuotteiden, raakaöljyn, maakaasun, propaanin, sähkön hinnan ja viimeisimpien hintojen vaihteluista johtuen ensimmäisestä menestyksekkäästä futuurisopimuksesta. , hiili. Tässä myydyimmän alukkeen toisessa numerossa kirjoittajat Errera ja Brown selittävät, miten vaihto - ja optiomarkkinat toimivat, ja miten yritykset voivat menestyksekkäästi käyttää markkinoita kokonaisstrategiassaan kannattavuuden lisäämiseksi. Ne kattavat kaiken markkinoiden mekaniikasta, suojauksesta, levinneistä kaupasta ja teknisestä kaupankäynnistä historiaan ja markkinoiden kasvuun. Mukana on myös laaja lisäys, jossa eritellään 13 erän futuurisopimuksia koskevat sopimusehdot. BONUS: Yhteenveto aktiivisimmista energia-futuureista ja optiosopimuksista on erinomainen kirja jokaiselle, joka haluaa oppia lisää futuureista ja vaihtoehdoista, erityisesti energian kaupankäynnin erityisillä esimerkkeillä. Se on melko helppo lukea ja ymmärrettävää kaikille, jotka eivät ole koulutettuja talousjulkissa. Futuurisopimusten ja optiosopimusten markkinat Markkinamekaniikka Hyödykkeiden futuurihyödykkeiden käyttäytyminen Spekulaatio ja levikkokauppa Suojaus Johdannaisvaihtoehto futuurien osalta Energiavaihtoehtoja koskevat strategiat Tekniset tekijät Historia ja kasvu Energian futuurien ja optioiden taloudelliset vaikutukset Liitteet Sanasto Index 247 PagesHardcover2002 ISBN10 0-87814-836-1Energia Tulevaisuus NYMEX Raakaöljy Tulevaisuus Raakaöljy on yksi kaupan paremmista hyödykkeistä. Se on erittäin aktiivinen markkinat, ja se on hyvin tunnettu sijoittajien kanssa ympäri maailmaa. Yleensä ei ole pulaa uutisista, jotka aiheuttavat öljyn hinnan siirtymistä päivästä toiseen. Tämä tarjoaa monia hyviä kaupankäyntimahdollisuuksia, olitpa keskitytty päivän kaupankäynnin futuurit tai olet pidemmän aikavälin elinkeinonharjoittaja tai sijoittaja. Raakaöljy voi olla haihtuvia markkinoita. Suurimmat uutiset voivat tapahtua yön yli, jolloin öljyn hinta on laaja. Energiahyödykkeet ovat osa aktiivisimpia ja suosittuja kauppatavaroita. Raakaöljy on suosituin sopimus, mutta lyijytön kaasu, lämmitysöljy ja maakaasu ovat myös erittäin suosittuja. Ne kaikki tarjoavat suuria kaupankäynnin mahdollisuuksia ympäri vuoden, erityisesti tiettyjen kausityön aikana. Valoisa raakaöljy (WTI) futuurit ja vaihtoehdot ovat maailman eniten aktiivisesti kaupattava energiatuote. Asiakkaat ympäri maailmaa ovat etsineet WTI-futuureja hinnan löytämiseen ja riskienhallintaan yli 25 vuoden ajan. Täältä: Miksi: NYMEX: n kevyt raakaöljy on kaikkein eniten nestemäinen: WTI on maailman syvin ja likimain maailmanlaajuinen energiavertailu, joka myy lähes 850 000 futuuri - ja optiosopimusta päivittäin. Avoin korko: WTI: n avoimet korot ovat ylittäneet 3 miljoonaa erää, mikä vastaa yli 3 miljardia tynnyriä. Lisääntynyt pääsy ja tuotanto: Tänä vuonna kasvava 7 prosentin vuotuinen kasvu, joka on suurin yksittäinen vuosi vuodesta 1951 lähtien, perustuu parantuneeseen infrastruktuuriin ja teknologiaan sekä öljyn hankintaan runsaasti varikkoalueilta. Mid-Continentin, Bakkenin ja Kanadan öljykenttien toimitusten tuotanto kasvaa edelleen. Useimmat läpinäkyvyys: WTI: n ylivertainen avoimuus ja lähentyminen fyysisille markkinoille antavat sijoittajille mahdollisuuden tehdä hyviä tuomioita täsmällisten tarjonta - ja kysyntitietojen perusteella. Tehokas marginaali: CME-konserni tarjoaa marginaalisen eroosion ja sillä on eniten WTI - ja Brent-kompensoinnit New Yorkin satama RBOB-bensiini New Yorkin satama RBOB-bensiini noudattaa standardoidun tavanomaisen bensiinisekoitussäiliön teollisuusstandardeja sekoittaen 10 denaturoitua polttoainetanolia (92-puhtaus) Colonial Pipeline for fungible F-luokan myyntiä varten New Yorkissa ja New Jerseyssä. RBOB on tukkumyyntiä, joka ei ole hapetettu sekoitusvarastossa, jota New Yorkin satamakaupunkien markkinoilla käydään kauppaa, joka on valmis lisäämään 10 etanolia trukin telineessä. Henry Hubin maakaasu (NG) futuurit Henry Hub Natural Gas (NG) futuurit mahdollistavat markkinatoimijoille merkittävän suojaustoiminnan hallita riskiä erittäin haihtuvassa maakaasun hinnassa, jota ohjaa sääkohtainen kysyntä. Ne tarjoavat myös tehokkaita transaktioita posteissa ja niiden ulkopuolella. Maakaasun futuurit ovat: maailman kolmanneksi suurin fyysisten hyödykkeiden futuurisopimus maailmanlaajuisesti. Laajalti käytetty maakaasun kansallisena vertailuarvona tämä kasvaa edelleen globaalina ja yhdysvaltalaisena energialähteenä. NY Harbor ULSD (HO) futuurit NY Harbor ULSD (HO) futuurit ovat täydellinen lämmitysöljy sopimus ostajan ja myyjän välillä. Sopimus: perustuu myös n: o 2: n polttoöljyyn, jonka osuus raakaöljyn tynnyrin tuotosta on, toiseksi suurin leikkaus bensiinin jälkeen. Käytetään suojaamaan dieselöljyä ja lentopetrolia, jotka molemmat myyvät rahamarkkinat ovat usein vakaat palkkiot lämmitysöljyn futuuritodistuksista ja futuurisopimuksista Mitä ovat CME, NYMEX, COMEX, CBOT, ICE Commodity Markets ja futuurimarkkinat Yhdysvalloissa kaupankäynnin tulevaisuus alkoi 1800-luvun puolivälissä, joilla viljelijät voisivat myydä tuotteitaan joko välittömälle toimitusajalle, jota kutsutaan myös spot - tai käteismarkkinoiksi tai eteenpäin toimitettaviksi. Nämä termiinisopimukset olivat yksityisten sopimusten tekijöitä ostajien ja myyjien välillä ja muuttuivat nykypäivän valuutanvaihtosopimusten edelläkävijöiksi. Sekä termiinisopimukset että futuurit ovat oikeudellisia sopimuksia omaisuuserän hankkimisesta tai myymisestä tiettynä päivänä tai tietyn kuukauden aikana. Jos termiineja koskevat sopimukset neuvotellaan suoraan ostajan ja myyjän välillä, ja selvitysmääräykset voivat vaihdella sopimuksesta sopimukseen, futuurisopimusta helpotetaan futuurivaihdon kautta ja se standardoidaan laadun, määrän, toimitusaikojen ja paikkojen mukaan. Ainoa jäljellä oleva muuttuja on hinta, joka huomataan huutokauppaa muistuttavalla prosessilla, joka ilmenee Exchange-kaupankäyntialustalla tai CME Globexin, CME Groupin elektronisen kaupankäynnin alustan kautta. Vaikka kaupankäynti alkoi perinteisten maataloushyödykkeiden, kuten jyvien ja karjan, lattiakaupankäynnin myötä, pörssilistatut futuurit ovat laajentuneet metallien, energian, valuuttojen, osakeindeksien ja korkotuotteiden joukkoon, ja niitä käsitellään myös sähköisesti. Kuka myy futuureja ja miten sijoittaa hyödykkeisiin Perinteisesti kauppiaat jaetaan kahteen pääryhmään, suojaavat ja keinottelijat. Hedgers käyttävät futuurimarkkinoita hallitsemaan hintariskiä. Speculators toisaalta hyväksyvät tämän riskin yrittäessään hyötyä suotuisasta hintakehityksestä. Vaikka futuurit auttavat hedgejä hallitsemaan altistumistaan hintariskeille, markkinat eivät olisi mahdollisia ilman keinottelijoiden osallistumista. Ne tarjoavat suurimman osan markkinoiden likviditeetistä, mikä sallii suojauksen pääsyn markkinoille ja markkinoilta poistumisesta tehokkaasti. Speculators voivat olla kokopäiväisiä ammattimaisia kauppiaita tai yksityishenkilöitä, jotka harvoin tekevät kauppaa. Jotkut pitävät kantoja kuukausia, kun taas toiset harvoin pitävät kiinni kaupasta muutama sekunti. Riippumatta niiden lähestymistavasta, jokaisella markkinaosapuolella on tärkeä rooli, jotta tulevaisuuden markkinat toimisivat tehokkaasti liiketoiminnan harjoittamiseen. Onko kaupankäynnin suunnitelma Ennen kuin aloittaisitte kaupankäynnin, kehitä suunnitelma, joka ohjaa päätöksentekoprosessia. Suunnitelmasi tulisi perustua markkinoiden huolelliseen analysointiin. Seuraavassa on joitakin kysymyksiä, jotka haluat arvioida. Mikä on kaupankäynnin tavoite Voit hyödyntää odotettua raporttia, kaavion mallia tai markkinoiden indikaattoria Osallistu pitkäaikaiseen trendeihin Markkinoilla on paljon riskejä kaupassa ja kuinka paljon riskejä olet valmis hyväksymään Jos kauppa kääntää sinua vastaan , missä vaiheessa selvität sijoituksen Mitä tilauksia käytät Voitko saada suojaavat stop-loss-tilaukset lepäämään Miten seurata markkinoiden kehitystä ja hinnanmuutoksia Käy tarkkailemalla ohjeita, jotka voivat olla hyödyllisiä kaupankäyntisuunnitelman kehittämisessä . Suorita suunnitelmasi Kuten sanoin, kun ei suunnitella, se aikoo epäonnistua. Keskeinen tekijä, joka erottaa monet onnistuneet kauppiaat epäonnistuneilta kauppiailta, on kurinalaisuutta. Onnistuneilla kauppiailla on tunteita kuin kaikki muutkin, mutta he eivät anna tunteidensa päästä tekemään hyviä kauppapäätöksiä. Esimerkiksi, kun markkinat liikkuvat elinkeinonharjoittajaa vastaan ja kulkevat aiemmin perustetun poistumispaikan kautta, hyvä elinkeinonharjoittaja poistuu kaupasta ja hyväksyy tappiot. Tämä ei tarkoita, että elinkeinonharjoittaja olisi tyytyväinen menetykseen, mutta hän ymmärtää, että hyvä suunnitelma on vain puolet taistelusta. Toinen puoli on kiinni siitä. Voit ilmoittautua Joss-raportin maksuttomaan kokeiluun lisäaiheen lukemiseen tästä aiheesta. Mikä on hyödykekauppa ja mikä on futuurisopimukset Futuurimarkkinoilla kauppaa futuurisopimuksia, joissa määritetään, että kohdeindeksi, valuutta tai hyödyke ostetaan tai myydään tiettyyn hintaan tiettynä päivämääränä tulevaisuudessa (ns. Vanhentumispäivä) . Päiväkauppiaat tekevät kauppaa futuurisopimusten avulla saadakseen voiton ostohinnan ja myyntihinnan välisestä erotuksesta sen sijaan, että ne todella omistaisivat perusasiat. On olemassa kahdenlaisia vaihtoehtoja, puheluja ja asetuksia. Kutsu antaa optio-oikeuden haltijalle oikeuden, mutta ei velvollisuutta ostaa takautuvaan futuurisopimukseen. Sitä vastoin tila antaa haltijalle oikeuden, mutta ei velvollisuutta myydä taustalla olevaa futuurisopimusta. Putiit tavallisesti ostetaan, kun odotus on neutraalia tai laskevaa hintaa, puhelua yleensä ostetaan, kun odotetaan nousevan hintoja. Hinta, jolla option ostetaan tai myydään, on palkkio. Tulevaisuuden vaihtoehdot Ostajat Vaihto-omaiset saavat oikeuden, mutta ei velvollisuutta päästä etuoikeutetuille futuurimarkkinoille ennalta määrätyllä hinnalla määrätyn ajan kuluessa. Puhelutoiminto antaa oikeuden ostaa (kauan) futuureja, kun taas myyntioptio antaa oikeuden myydä (lyhyt) futuurit. Ennalta määritetty hinta tunnetaan lakko - tai harjoitushinnaksi, viimeinen päivä, jolloin vaihtoehtoa voidaan käyttää, on erääntymispäivä. Ostajat maksavat myyjille palkkion optio-oikeuksistaan. Koska optio-oikeuden haltija ei ole velvollinen tulemaan futuurimarkkinoille, tappio on ehdottomasti rajoitettu hankinta-arvoon: marginaalipuheluita ei ole. Jos taustalla olevat futuurimarkkinat siirtyvät optioasemaan, haltija voi yksinkertaisesti päättää vaihtoehdon irti arvottomasta. Vastakkaisella puolella mahdolliset voitot ovat rajoittamattomia, alhaisemmat kuin palkkion kustannukset. Tämä ominaisuus sallii suojakeinojen suojautua haitallisilta hinnanmuutoksilta tunnetulla hinnalla ilman, että myönnetään suotuisien hinnanmuutosten edut. Vaihto-omaisuuden suojauksessa voitot vähenevät vain maksetulla palkkioilla - toisin kuin futuurisuojaus, jossa käteismarkkinoiden voitot kompensoidaan futuurimarkkinoiden tappiolla. Optio-oikeuden haltijat voivat poistua asemastaan kolmella tavalla: optio-oikeuden käyttämisellä ja futuurimarkkinoilla, jotka myyvät optiota takaisin markkinoilla tai yksinkertaisesti antamalla option päättyä arvottomaksi. Tulevaisuuden vaihtoehdot Myyjät Vaihtoehtoiset myyjät tai kirjailijat saavat palkkion optio-oikeuksien antamisesta ostajille. Korvaushyvityksen puolesta kirjoittajat olettavat riskin, että heille annetaan etuoikeusasemaa vastaava markkina-asema suhteessa vastaavan asiakkaan tilanteeseen milloin tahansa ennen erääntymistä. Puhelupalvelujen kirjaajien on oltava valmiita ottamaan lyhyitä positioita option opastushinnalla optionhaltijoiden harkinnan mukaan, kun taas optio-optioille kirjoitetaan pitkäaikaisia positioita. Put - ja call-vaihtoehtojen kirjoittaminen voi toimia lisätulojen lähteenä suhteellisen litteiden markkinoiden aikana. Koska optio-opettajien on oltava valmiita tulemaan futuurimarkkinoille milloin tahansa harjoituksen jälkeen, heidän on ylläpidettävä marginaalilaskuri, joka vastaa tulevaisuutta. Myyjät voivat korvata asemaansa ostamalla takaisin markkinoiden mahdollisuutensa. Optiot Strike Price Traders sopivat palkkioista avoimessa huutokaupassa, joka muistuttaa futuurisopimuksia. Pörssi kertoo yleisesti kolmetoista lakkohintaa kutakin optio-kuukauteen verrattuna: yksi futuurihintaan tai sen lähellä, kuusi edellä ja kuusi alla. Koska futuurimarkkinahinnat nousevat tai laskevat, korkeammat tai alhaisemmat lakko hinnat otetaan käyttöön nykyisen kaavan mukaisesti. Monet tekijät vaikuttavat palkkion tasoihin markkinoilla. Heidän joukossaan on vaihtoehto, joka on luontainen arvo. Luontainen arvo on dollarin ja sentin ero optiokohtaisen hinnan ja nykyisen futuurihinnan välillä. Vaihtoehto, jolla on sisäinen arvo, on lyöntihinta, joten se on kannattavaa käyttää ja sanotaan olevan rahanarvoista (ylittää puhelun futuurihinnan alapuolella). Vaihtoehto, joka ei ole kannattavaa käyttää, on rahaa (raukeaa edellä mainittujen futuurihintojen yläpuolella). Raha-optioilla on lakko hinnat hinnoilla tai hyvin lähellä. Yleensä optiopalkkio on vähintään yhtä suuri kuin sen sisäinen arvo (summa, jolla se on rahaa). Aika-arvo on rahan ostajien summa, jotka haluavat maksaa vaihtoehdon, joka ylittää minkä tahansa sisäisen arvon, jonka vaihtoehto tällä hetkellä voi olla. Aika-arvo heijastaa ostajien ennakointia, että jossakin vaiheessa ennen erääntymistä futuurihinnan muutos johtaa optioarvojen nousuun. Rahoituksen ulkopuolinen vaihtoehto on täysin heijastunut sen ajankohdasta. Vakuutusmaksut vaikuttavat myös volatiliteettiin tulevaisuuden futuurimarkkinoilla. Koska suuret volatiliteetit lisäävät todennäköisyyttä, että vaihtoehdosta tulee arvokasta käyttää, myyjät käsittelevät suurempia palkkioita, kun markkinat ovat epävakaimpia. Lopuksi, tarjonnan ja kysynnän voimat ja korkotasoihin vaikuttavat palkkiot vaihtoehtoisiin sijoituksiin verrattuna.
No comments:
Post a Comment